서론최근 저는 7월 말 이후 삼성전자와 SK하이닉스 주가가 서서히 회복 되는 것을 메모리 반도체에 대한 시장의 기대치가 아직 까지는 살아있다고 보았습니다. 최근 피지컬 AI나 전기차 시장에서 중국의 기술력은 엄청난 속도로 성장을 하였습니다. 메모리 반도체 시장에서도 중국 정부의 막대한 자금 지원을 바탕으로 창신메모리, 양쯔메모리 같은 후발주자들이 그 격차를 점점 더 좁혀 오고 있고 유럽의 EUV 노광장비 대신 자체 개발한 DUV장비로 메모리반도체를 자체 기술로 생산하고 있습니다. 이러한 미국과 중국의 자본, 기술력 전쟁에서 국내 메모리 반도체 업체들이 어떤 해결책을 제시하고 있는지, 그리고 현재 피지컬 AI를 발전 시키기 위해 어떤 방향으로 진행하고 있는지에 대해 찾아보게 되었습니다. 대다수의 사람들이 ..

서론솔직히 저는 5년 전만 해도 현대차가 벤츠, BMW, 폭스바겐, GM, 포드 등 해외 자동차 회사들보다 더 큰 회사가 될 수 있을까? 의구심이 들었던 적이 있었습니다. 왜냐하면 2022년 당시만해도 현대차 국내 시장 점유율이 73% 달했고 일부 재력이 있는 사람들 외에는 대다수 국민들이 현대, 기아차를 타고 다녔기 때문입니다. 2017년 테슬라가 모델 S를 출시했지만 짧은 주행거리, 안전성, 수리비용, 충전 인프라 시설 부족 등 여러 문제로 인해 그 당시 전기차는 크게 각광을 받지 못했고 2022년 우크라이나-러시아 전쟁으로 국제 유가가 요동치기 시작하면서 현대차 하이브리드와 테슬라 전기차가 많은 인기를 끌기 시작했습니다. 실제로 2020, 2021년 현대차 하이브리드 글로벌 판매량이 36만대 수준이..

서론제가 2025년 퇴사 후 주식 투자를 시작한 후로 가장 큰 수익을 봤던 종목이 삼성전기였습니다. 2026년 1월 초에 주당 270,000에 매수하여 6월 중순 주당 2,260,000원에 매도하여 8.4배에 가까운 수익을 올렸던 종목입니다. 매수할 당시 삼성전자와 SK하이닉스가 반도체 호황으로 주가가 계속해서 올라가는 시기였고 이미 어느정도 상승을 했던 시기라 늦었다고 판단을 하여 좀 더 큰 상승을 기대할 수 있는 다른 종목을 물색하던 중 삼성전기가 눈에 들어왔습니다. 사실 처음에는 삼성전기가 무엇을 만드는 회사인지도 사실 몰랐습니다. 토목과를 졸업한 저로서는 MLCC, FC-BGA가 무엇인지, 사실 반도체가 무엇이고 어디에 쓰는 물건인지도 잘 몰랐습니다. 그러던 중 MLCC가 '전자산업의 쌀'이라는 ..

서론저는 최근 7월 한달간 변동성이 심하고 혼란스러운 시장에서 반도체 관련 주가가 기업의 가치대비 너무 많이 떨어진다는 생각에 삼성전자와 SK하이닉스를 매수 타이밍이라 생각하고 추격 매수를 했다가 손해를 보고 정리 했었습니다. 현재는 반도체 뿐만아니라 대부분의 주가가 바닥을 찍고 서서히 상승 중에 있으며, 삼성전자와 SK하이닉스의 경우 PER이 13~20배 사이로 마이크론테크놀로지와 비슷하게 형성되며 주가가 제대로된 가치를 반영하고 있는 상황입니다. 저는 이번 반도체 관련주 최고가 경신과 하락이 반도체 시대가 저물어가고 있음을 의미한다고 생각했고 앞으로 어떤 섹터가 주도를 할지 모색 하던 중 데이터센터에 막대한 양의 GPU가 들어가게 된다면 이제는 그것을 효율적으로 배분하여 운용하고, 관리하여 활용도를..

서론저는 우리나라 조선3사인 HD현대와 한화오션, 삼성중공업이 액화 천연가스 운반선(LNGC)이나 초대형 원유 운반선(VLCC), 초대형 암모니아운반선(VLAC), 부유식 액화 천연가스 생산설비(FLNG)를 수주했다는 기사를 심심찮게 보았습니다. 수주한 지역을 보면 오세아니아, 북미, 유럽, 중동 아시아, 아프리카 전역에 걸쳐 확장하고 있으며 조선 부문 수주 잔고만 보더라도 HD현대 중공업의 경우 2025년 총 매출 12조 4,630억기준 현재 수주잔고가 55조 5,739억으로 약 4.5년치의 수주잔고가 남아있습니다. 한화오션의 경우 2025년 조선 매출 총 12조 5,542억, 현재 수주잔고 33조 81억으로 약 2.6년치의 수주잔고가 남아있고 삼성 중공업의 경우 2025년 조선 매출 총 10조 4,3..

서론솔직히 저는 건축 관련 일을 했던 사람으로서 '소버린 AI'라는 단어가 무척이나 생소하였습니다. 그러던 중 최근 AI데이터센터와 관련하여 투자 정보와 관련 기사를 찾아보던 중 '소버린 AI'란 단어를 처음 보게되었습니다. '소버린 AI'는 외국의 빅테크기업이나 외부 플랫폼에 의존하지 않은 자국의 언어, 역사, 문화가 담긴 고유의 데이터와 기술력으로 독자적으로 구동되는 파운데이션 모델로 인공지능 생태계를 구축하고 통제하는 것으로 처음 들었을 때 당연히 좋은 거라고 생각했습니다. 국산 AI 모델, 기술 자립. 듣기엔 그럴싸했습니다. 그런데 최근 최태원 SK그룹 회장과 식스파이브미디어와의 인터뷰에서 최태원 회장이 언급한 'AI팩토리' 개념을 보고 나서 생각이 완전히 바뀌었습니다. 최태원 회장은 SK텔레콤이..